中信銀行債券承銷： 十載深耕 賦能實體經(jīng)濟(jì)一直在路上

十年間，伴隨我國經(jīng)濟(jì)體量的歷史性躍升，作為服務(wù)實體企業(yè)融資的主渠道之一，公司信用類債券市場步入發(fā)展黃金期，存量規(guī)模擴(kuò)容至超30萬億元，規(guī)模躍居全球前列，成長為僅次于信貸的國內(nèi)企業(yè)融資“第二動脈”。

債券市場的發(fā)展壯大，為商業(yè)銀行服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)提供了新工具、開辟了新場景。中信銀行作為國內(nèi)領(lǐng)先的股份制銀行，始終堅持與時代發(fā)展和國家戰(zhàn)略同頻共振，多年來深耕細(xì)作、積厚成勢，將債券承銷打造為服務(wù)企業(yè)“大綜合融資”的主支柱之一，取得一系列跨越式發(fā)展和標(biāo)志性成果。

十年破浪前行，匯聚服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的“大江大河”

中信銀行作為最早一批獲得信用債承銷牌照的商業(yè)銀行，多年來堅定落實“提高直接融資比重”的金融體系頂層設(shè)計，著力發(fā)揮債券融資在服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)方面的重要作用，持續(xù)提升布局和服務(wù)能力的廣度和深度。

十年間，中信銀行累計承銷債務(wù)融資工具超過4萬億元，年承銷額由2012年的1600余億元提高至2021年的超7600億元，增長超3.7倍，近兩年來保持市場領(lǐng)跑地位，精準(zhǔn)支持了先進(jìn)制造、戰(zhàn)略新興、綠色發(fā)展、保障安居、能源保供等經(jīng)濟(jì)發(fā)展重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，逐步探索出以“商投并舉”模式，服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的全新業(yè)務(wù)格局。

十年矢志創(chuàng)新，始終走在服務(wù)國家戰(zhàn)略前列

中信銀行把新發(fā)展理念貫穿業(yè)務(wù)發(fā)展全方面和各環(huán)節(jié)，在高質(zhì)量發(fā)展重點方向上緊扣時代主題、邁出堅實步伐，創(chuàng)新落地了批量示范項目，創(chuàng)新能力和業(yè)務(wù)品牌廣受市場認(rèn)可。

金融創(chuàng)新助力科技創(chuàng)新。2014年，中信銀行率先落地市場首單創(chuàng)投債，揭開債市“活水”精準(zhǔn)灌溉科技創(chuàng)新的大幕。此后，率先貫徹創(chuàng)新驅(qū)動戰(zhàn)略，在監(jiān)管機(jī)構(gòu)指導(dǎo)下持續(xù)迭代升級服務(wù)科技創(chuàng)新工具箱，特別是今年以來抓住科創(chuàng)票據(jù)問世的新機(jī)遇，將其納入全行科創(chuàng)領(lǐng)域全生命周期綜合金融服務(wù)體系，累計已落地25只、約160億元項目，金額位居市場第一名，在精準(zhǔn)助力“科技—產(chǎn)業(yè)—金融”高水平循環(huán)的新發(fā)展道路上，蹚出了新路子，打開了新局面。

堅決貫徹國家雙碳戰(zhàn)略。作為國內(nèi)綠色金融發(fā)展的先行者和推動者之一，中信銀行先后落地了綠色債券發(fā)展史上多個第一。特別是2021年以來，充分踐行“3060”頂層戰(zhàn)略，在碳中和、可持續(xù)發(fā)展、高碳行業(yè)轉(zhuǎn)型幾項重磅綠色創(chuàng)新領(lǐng)域先行先試、銳意創(chuàng)新，全部落地全國首批債券示范項目，積極導(dǎo)流債市資金至清潔能源、低碳建筑、工業(yè)改造等綠色低碳領(lǐng)域，經(jīng)濟(jì)效應(yīng)與社會效應(yīng)取得雙贏。

全力助推三農(nóng)事業(yè)發(fā)展。從打贏脫貧攻堅戰(zhàn)到啟動鄉(xiāng)村振興發(fā)展戰(zhàn)略，中信銀行緊跟黨中央部署，牢牢把握金融工作的人民性。落實“中央一號文件”精神，牽頭發(fā)行全國首批鄉(xiāng)村振興票據(jù)，募集資金用于規(guī)模化、高質(zhì)量糧源基地建設(shè)，助力保障國家糧食安全。今年以來，繼續(xù)支持多家農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)龍頭發(fā)行批量鄉(xiāng)村振興票據(jù)，資金流向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)、鄉(xiāng)村建設(shè)、農(nóng)民增收等重點方向，累計承銷金額突破百億，保持市場前列。

火線馳援疫情防控戰(zhàn)。2020年上半年，面對突如其來的新冠疫情，中信銀行堅決貫徹金融支持疫情防控決策部署，第一時間建立綠色通道、全員披掛上陣，全力投入疫情防控阻擊戰(zhàn)，密集為多家“戰(zhàn)疫”企業(yè)批量發(fā)行疫情防控債，其中包括北京、天津、浙江等七?。▍^(qū)、市）首單項目，累計實現(xiàn)融資金額超過260億元，為疫情防控和經(jīng)濟(jì)社會統(tǒng)籌發(fā)展作出積極貢獻(xiàn)。

積極維護(hù)能源安全大局。近兩年來，中信銀行堅定不移落實“發(fā)展要安全”的中央精神。2021年，響應(yīng)國常會能源保供要求，知難克難、破冰開局，以“承投一體”式服務(wù)助推山西能源企業(yè)恢復(fù)債市融資，并連續(xù)發(fā)行多單全國首批能源保供債，募集資金用于冬春交替煤炭和電力生產(chǎn)供應(yīng)；今年9月，再次參與承銷國新控股200億元能源保供特別債，有力彰顯國有金融企業(yè)使命擔(dān)當(dāng)，精準(zhǔn)助力“穩(wěn)經(jīng)濟(jì)大盤”。

十年協(xié)同奮進(jìn)，構(gòu)建債市服務(wù)“中信共同體”

十年間，集團(tuán)協(xié)同優(yōu)勢為中信銀行債券承銷業(yè)務(wù)發(fā)展注入強大動能。中信銀行聯(lián)合中信證券、中信建投打造“中信聯(lián)合艦隊”，三方緊密聯(lián)動、高度協(xié)同，強大的協(xié)同合力多向互促、彼此成就，中信系機(jī)構(gòu)在債務(wù)融資工具、公司債、金融債等債券市場重點領(lǐng)域承銷量全線領(lǐng)跑同業(yè)，形成債市服務(wù)“第一方陣”，聚力為企業(yè)提供全場景覆蓋、全要素整合、全鏈條延伸的最優(yōu)債券融資安排。

風(fēng)雨無阻，行則必至。涓涓細(xì)流，終成江海。

值此二十大勝利閉幕之際，展望下個五到十年，中信銀行將繼續(xù)以服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)為第一使命，在債務(wù)資本市場領(lǐng)域精修苦練，著力回答好“三個長期課題”：一是深耕存量，由產(chǎn)品服務(wù)走向客戶經(jīng)營。聚焦當(dāng)前信用債市場高頻發(fā)行體，一站式提供“表內(nèi)+表外”、“商行+投行”綜合性金融方案，全面服務(wù)、精準(zhǔn)適配實體企業(yè)全資產(chǎn)負(fù)債表需求。二是開發(fā)增量，助推構(gòu)建與經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型相匹配的債券發(fā)行人結(jié)構(gòu)。與經(jīng)濟(jì)動能轉(zhuǎn)換同向而行，深挖新動能領(lǐng)域領(lǐng)航企業(yè)投融資需求，多管齊下服務(wù)客戶債市登陸，助力實現(xiàn)債市發(fā)行人分布類型豐富、結(jié)構(gòu)優(yōu)化。三是提升質(zhì)量，由單環(huán)節(jié)服務(wù)邁向全鏈條融合。整合金融生態(tài)圈力量，為客戶提供債務(wù)資本“承銷+銷售+投資+交易”全鏈條解決方案，在估值管理和做市交易等方面積極探索，更好發(fā)揮金融市場價格發(fā)現(xiàn)和資源配置功能，提升“高附加值”金融服務(wù)供給的能力和水平。